Metriche basate sul settore di IFRS S1 e S2: come selezionare le indicazioni SASB

La selezione del settore non si risolve copiando la classificazione dell'entità giuridica, il codice relativo ai ricavi maggiori o la descrizione della società capogruppo. Un gruppo che redige la rendicontazione può gestire diversi modelli di business, esporre gli investitori a diversi fattori determinanti legati alla sostenibilità e utilizzare diverse misure operative in ciascuna parte del gruppo. Lo scopo delle indicazioni basate sul settore è aiutare a identificare le informazioni che probabilmente saranno utili, non costringere il gruppo a rientrare in un'unica classificazione.

L'azione obbligatoria consiste nel fare riferimento alle indicazioni e nel tenerle in considerazione. Le informative finali restano disciplinate da IFRS S1 e IFRS S2, inclusi la rappresentazione fedele, la materialità, l'aggregazione e la disaggregazione, le informazioni connesse e l'obbligo di aggiungere informazioni quando i requisiti applicabili specificamente sono insufficienti.

“Deve” è obbligatorio. Un'entità non può ignorare le indicazioni pertinenti basate sul settore quando applica i requisiti specificati di IFRS S1 e IFRS S2.

Le indicazioni sono valutate rispetto al modello di business e alle attività dell'entità. Un argomento o una metrica possono non essere applicabili alle circostanze dell'entità o non essere rilevanti dopo essere stati presi in considerazione.

L'esercizio produce un insieme di rischi, opportunità e informazioni potenzialmente rilevanti. Non sostituisce il giudizio dell'entità sulla materialità.

Le indicazioni basate sul settore non prevalgono sui requisiti di IFRS S2 applicabili a tutti i settori, come quelli relativi alle emissioni di gas a effetto serra o alle altre categorie di metriche applicabili a tutti i settori.

Se le metriche del settore non forniscono informazioni sufficienti utili ai fini delle decisioni, IFRS S1 può richiedere ulteriori informazioni specifiche dell'entità.

La sequenza seguente è un metodo di attuazione dell’LRA, non una checklist prescritta in IFRS S1 o IFRS S2. È concepita per rendere tracciabile il giudizio richiesto di fare riferimento e considerare.

Un gruppo diversificato può operare in più di un settore. Il materiale didattico della Fondazione IFRS di luglio 2025 riconosce specificamente che un’entità con attività in diversi settori può selezionare più descrizioni dei settori e applicare le metriche solo alle parti rilevanti dell’attività. Ciò è solitamente più fedele che costringere attività disomogenee nel segmento più grande.

Le metriche dell’attività SASB descrivono la portata di un’attività o di un’operazione. Sono destinate a essere utilizzate insieme alle metriche di performance per fornire un contesto operativo, supportare la normalizzazione e facilitare il confronto. Gli esempi possono includere il volume della produzione, il numero di conti, la superficie, i passeggeri-chilometro o le attività in gestione, a seconda del settore.

Una metrica dell’attività non è automaticamente rilevante semplicemente perché compare in uno Standard SASB. L’entità considera se la misura sia necessaria per interpretare la metrica correlata, se la sua definizione corrisponda all’attività, se il periodo e il perimetro siano coerenti e se un denominatore aggiuntivo o alternativo fornirebbe informazioni più utili.

La risposta corretta a una metrica non idonea non consiste nell’omettere silenziosamente la questione. L’entità si chiede innanzitutto se il tema oggetto di informativa sia rilevante ma la metrica specificata non sia applicabile, se un’altra metrica dello stesso settore o di un altro settore sia più utile e se sia necessaria una metrica specifica dell’entità o un’informativa narrativa per una rappresentazione corretta.

Preservare il rischio o l’opportunità sottostante anche quando la metrica suggerita non è idonea.

Definire la metrica specifica dell’entità, l’unità, il perimetro, la metodologia, le ipotesi, la fonte dei dati e il motivo del suo utilizzo.

Spiegare le modifiche alle metriche o alle metodologie quando incidono sulla comparabilità.

Collegare la metrica alla strategia, alla gestione dei rischi, agli obiettivi e agli effetti finanziari, anziché pubblicare un numero isolato.

Evitare di sostituire una metrica comparabile consolidata semplicemente perché un’alternativa interna fa apparire migliori i risultati.

Gli Standard ISSB non prescrivono uno specifico fascicolo documentale per il processo di riferimento e considerazione. Tuttavia, ci si aspetta un processo sistematico e la documentazione è spesso necessaria per la governance, il controllo interno, l’assurance, il riesame regolamentare e una rivalutazione coerente. La distinzione è importante: il registro riportato di seguito è una prassi di implementazione raccomandata, non un requisito aggiuntivo di informativa.

Un gruppo quotato ipotetico gestisce una banca commerciale, un’attività di sviluppo e locazione immobiliare e una piattaforma di pagamenti digitali. La classificazione giuridica della capogruppo è quella dei servizi finanziari, ma il segmento immobiliare rappresenta una quota rilevante delle attività e delle spese in conto capitale, mentre la piattaforma determina rischi distinti relativi alla sicurezza dei dati, alla forza lavoro e alla tecnologia.

Il gruppo seleziona la guida pertinente per il settore bancario commerciale, le attività immobiliari e le attività delle piattaforme digitali. Non aggrega l’intensità energetica, le metriche relative ai clienti o la scala operativa delle tre attività quando le definizioni e i fattori determinanti differiscono. Utilizza le metriche di attività SASB pertinenti per spiegare la scala, aggiunge una metrica specifica dell’entità per la disponibilità del servizio della piattaforma e registra il motivo per cui diverse metriche immobiliari non si applicano agli sviluppi venduti prima dell’occupazione. Il gruppo rende note le fonti e i settori applicati e identifica la selezione di più settori come un giudizio significativo quando tale informazione è rilevante.

Selezionare un unico settore esclusivamente sulla base dei ricavi, della registrazione legale o di una classificazione di borsa.

Presumere che ogni metrica dello Standard SASB selezionato sia automaticamente richiesta e rilevante.

Trattare le metriche delle attività come elementi decorativi facoltativi anziché verificare se siano necessarie per l'interpretazione e la comparabilità.

Aggregare settori non omogenei in un unico numero che nasconde determinanti o risultati sostanzialmente diversi.

Utilizzare «non applicabile» per nascondere una lacuna nei dati o un risultato scomodo.

Ignorare l'esposizione della catena del valore o ai settori dei clienti che è rilevante per identificare rischi e opportunità.

Non aggiungere informazioni specifiche dell'entità quando la guida non rappresenta il modello di business.

Applicare modifiche proposte prima della loro emanazione senza una chiara base per l'adozione anticipata o per la versione.

Documentare le indicazioni esatte per il settore e la metrica esaminata, l'attività aziendale mappata, la conclusione sull'applicabilità e sulla materialità, nonché i fatti e le evidenze relative alle esigenze degli utenti che la supportano. Registrare qualsiasi metrica o descrizione narrativa alternativa selezionata, la base di presentazione, il responsabile, il revisore, la data di approvazione e il criterio che attiva la rivalutazione.