Primo ciclo di rendicontazione UK SRS S2: un piano di implementazione di 12 mesi

Indicazioni pratiche a fini educativi. Non costituiscono consulenza legale o di assurance. Verificare il testo UK SRS vigente, le regole di rendicontazione applicabili e i fatti specifici dell’entità prima di agire.

Il progetto dovrebbe iniziare dall’output richiesto e dalla data di pubblicazione, per poi procedere a ritroso attraverso l’approvazione del consiglio di amministrazione, la revisione del comitato per il controllo interno e la revisione, le attestazioni della direzione, la revisione tecnica, il cut-off dei dati, il congelamento del modello e la disponibilità delle evidenze. UK SRS S1 richiede informative per lo stesso periodo di rendicontazione e nello stesso momento in cui sono pubblicati i relativi bilanci. Ciò significa che un programma climatico non può essere pianificato indipendentemente dalla chiusura contabile e dal processo di predisposizione della relazione annuale.

Un buon piano per il primo ciclo distingue inoltre tre date: la fine del periodo di rendicontazione, il cut-off dei dati climatici e la data di pubblicazione. Alcune evidenze climatiche saranno disponibili solo dopo la fine dell’esercizio; alcuni dati potrebbero richiedere stime; e gli eventi successivi potrebbero incidere sull’informativa prima della pubblicazione. Il programma necessita pertanto di politiche sulle stime, procedure per i dati tardivi e una revisione finale degli eventi successivi, anziché limitarsi a richiedere che ogni sistema di origine venga chiuso alla fine dell’esercizio.

Il piano illustrativo di 12 mesi sovrappone base di rendicontazione, rischi, scenari, GHG, effetti finanziari, controlli e redazione, in modo che le dipendenze critiche siano chiuse prima dell’approvazione del consiglio di amministrazione.

Un flusso di lavoro può essere “nei tempi previsti” pur essendo ancora tecnicamente incompleto. Per prevenire progressi apparenti, applicare gli stessi sei gate ai flussi di lavoro rilevanti: perimetro, metodo, dati, controllo, informativa e approvazione. Le evidenze specifiche differiscono, ma la logica rimane stabile.

Ciascun flusso di lavoro dovrebbe superare sei gate di fase basati sulle evidenze prima di essere considerato pronto per la rendicontazione.

Il primo mese non è dedicato alla redazione. È dedicato a decidere quale relazione deve essere preparata. L'organizzazione dovrebbe approvare l'entità che redige la relazione, il periodo, il processo di materialità, la base di UK SRS S1, l'ubicazione della relazione, le tempistiche di pubblicazione, lo status giuridico e normativo, le sovrapposizioni NFSIS/SECR, l'asserzione di conformità prevista e il modello di responsabilità. Se l'entità può utilizzare una disposizione del Regno Unito, il programma dovrebbe identificare in questa fase la condizione, le conseguenze comparative, la formulazione dell'informativa e il responsabile dell'approvazione finale.

Nominare uno sponsor esecutivo, un responsabile della rendicontazione, un responsabile tecnico, un responsabile del programma e responsabili dei dati designati.

Creare un universo dei requisiti a livello di paragrafo che copra le basi di UK SRS S1 e UK SRS S2.

Confermare l'entità che redige la rendicontazione finanziaria e preparare una mappa della catena del valore e dei confini delle metriche.

Valutare gli attuali percorsi statutari e normativi, inclusi NFSIS, SECR e le attuali regole della FCA, separatamente dalle proposte future.

Approvare l'ubicazione della relazione, la politica sui riferimenti incrociati, il calendario di pubblicazione e il protocollo di versioning dei documenti.

Creare registri di questioni, giudizi, stime, accantonamenti, asserzioni e fattori che attivano aggiornamenti.

Concordare i primi workshop su materialità e rischi e assicurare la partecipazione delle funzioni finanza e rischi e delle unità aziendali.

L'identificazione dei rischi climatici dovrebbe iniziare tempestivamente, poiché determina la copertura degli scenari, le metriche, gli obiettivi, gli effetti finanziari e la narrazione finale. Utilizzare come input i modelli di business, le relazioni nella catena del valore, gli asset, le sedi, i prodotti, i fornitori, i clienti, i finanziamenti e le dipendenze. Valutare i rischi fisici e di transizione e le opportunità climatiche lungo orizzonti temporali definiti, quindi integrare il risultato nel sistema complessivo di gestione dei rischi invece di conservarlo in un elenco separato derivante da un workshop.

1. Definire orizzonti di breve, medio e lungo termine e metterli in relazione con i cicli di pianificazione, la durata degli asset e le decisioni strategiche.

2. Identificare i fattori climatici, le attività esposte e i meccanismi di trasmissione utilizzando informazioni ragionevoli e supportabili.

3. Valutare la probabilità e l'entità utilizzando il metodo di gestione dei rischi dell'entità, con adattamenti specifici per il clima ove necessario.

4. Identificare le opportunità attraverso un processo controllato, invece di trattarle come narrazioni di crescita non sottoposte a verifica.

5. Dare priorità ai rischi climatici rispetto agli altri rischi dell'impresa e documentare l'appetito per il rischio, le soglie e l'escalation.

6. Assegnare responsabili, indicatori di monitoraggio, trigger decisionali e collegamenti ai flussi di lavoro relativi agli scenari e agli effetti finanziari.

7. Registrare le variazioni rispetto alla precedente valutazione dei rischi, anche in un primo ciclo UK SRS se l'entità dispone di processi TCFD/NFSIS esistenti.

Entro la fine del mese 4, il registro dei rischi dovrebbe essere sufficientemente stabile da definire la copertura degli scenari rilevanti e i percorsi finanziari. Non è necessario che sia congelato permanentemente; nuove informazioni possono modificare la valutazione. Il controllo consiste in un processo documentato di gestione delle variazioni, non nell'affermazione che il primo workshop abbia identificato ogni rischio futuro.

Il flusso di lavoro relativo agli scenari dovrebbe definire lo scopo, i rischi rilevanti considerati, le fonti degli scenari, i percorsi fisici e di transizione, gli orizzonti temporali, le aree geografiche, le ipotesi, le variabili, il metodo analitico, i limiti, la governance e il collegamento con gli effetti finanziari. Un approccio qualitativo o semi-quantitativo nel primo anno può essere proporzionato quando è commisurato all'esposizione e alle competenze, capacità e risorse disponibili, ma deve comunque includere ipotesi specifiche, risultati e rilevanza per le decisioni.

Il flusso di lavoro relativo ai GHG normalmente presenta la dipendenza dai dati più lunga. Dovrebbe iniziare con le decisioni sui confini organizzativi e sui metodi, non con una richiesta di fogli di calcolo. Riconciliare la popolazione dei GHG con il gruppo oggetto dell’informativa finanziaria, le partecipate, le joint venture, i leasing, le acquisizioni e le dismissioni. Per lo Scope 3, valutare tutte le 15 categorie e documentare la rilevanza, il metodo di calcolo, le fonti dei dati, le stime, le limitazioni e le azioni di miglioramento.

Gli istituti finanziari dovrebbero iniziare tempestivamente la progettazione delle emissioni finanziate, poiché le tempistiche dei dati di portafoglio, la copertura, i fattori di attribuzione, la classificazione e i dati delle controparti creano dipendenze aggiuntive. Quando il paragrafo B59A è rilevante perché le emissioni finanziate relative allo stesso periodo sono impraticabili, includere nel piano la spiegazione richiesta: perché le informazioni relative allo stesso periodo sono impraticabili, il metodo, gli input e le ipotesi utilizzati, nonché il piano e la tempistica per la comunicazione delle informazioni relative allo stesso periodo.

Le metriche dovrebbero essere selezionate dopo che le questioni climatiche rilevanti e le decisioni della direzione sono sufficientemente chiare. Il flusso di lavoro dovrebbe coprire le categorie intersettoriali, le metriche rilevanti basate sul settore e le metriche specifiche dell’entità necessarie per spiegare la performance. La modifica del Regno Unito fa specifico riferimento all’IFRS S2 Industry-based Guidance come opzione; non elimina la necessità di un giudizio settoriale né di indicare le fonti e i settori effettivamente applicati.

Creare un dizionario dei dati con finalità della metrica, unità, definizione, perimetro, periodo, fonte, formula, assunzioni, stime, responsabile, revisore e politica sulle modifiche.

Documentare i settori e le attività dell’entità, le fonti candidate, la selezione delle metriche, gli adattamenti e la motivazione del mancato utilizzo.

Creare un registro degli obiettivi che copra obiettivo, metrica, ambito, periodo di base, periodo dell’obiettivo, traguardi intermedi, base assoluta o di intensità, base lorda o netta, convalida e riesame.

Ricalcolare le informazioni relative ai periodi precedenti o al periodo di riferimento quando richiesto da una politica approvata e spiegare le modifiche rilevanti.

Collegare l’impiego di capitale, il prezzo interno del carbonio, la remunerazione e le metriche relative alle opportunità agli effettivi processi della direzione.

Preparare un’analisi degli scostamenti rispetto alla performance degli obiettivi, includendo i traguardi intermedi mancati e le azioni correttive, anziché rivedere l’obiettivo senza darne indicazione.

La funzione finanziaria dovrebbe partire dal registro dei rischi e delle opportunità e creare un collegamento con ricavi, costi, attività, passività, flussi di cassa, finanziamenti e spese in conto capitale. Gli effetti attuali dovrebbero essere distinti dagli effetti previsti e gli effetti già rilevati o riflessi nell’informativa finanziaria dovrebbero essere collegati senza affermare che le basi di misurazione siano identiche. La quantificazione può utilizzare un singolo importo, un intervallo o un approccio qualitativo controllato quando sono soddisfatte le condizioni dello Standard.

1. Identificare il meccanismo di trasmissione e l’attività aziendale interessata per ciascuna questione climatica rilevante.

2. Collegare gli effetti attuali ai risultati effettivi e alle poste di bilancio e gli effetti previsti alle informazioni di pianificazione o di scenario approvate.

3. Determinare se sia possibile fornire un singolo importo utile, un intervallo o una percentuale controllata.

4. Qualora la quantificazione separata non sia utile alle condizioni specificate, documentare la valutazione e preparare le informazioni qualitative e combinate richieste.

5. Riconciliare le assunzioni con budget, previsioni, riduzioni di valore, vite utili, accantonamenti, valutazioni, imposte, tesoreria e pianificazione del capitale, ove rilevante.

6. Ottenere il riesame critico del CFO e registrare limitazioni, sensibilità, controlli sul doppio conteggio e modifiche.

I controlli non dovrebbero essere rinviati fino alla bozza finale. Progettare i controlli chiave non appena esistono metodi e flussi di dati, applicarli durante le simulazioni e testarli prima della chiusura di fine esercizio. Una prima valutazione dei controlli dovrebbe concentrarsi sulle informative rilevanti, sulle aree ad alta incidenza di stime, sui calcoli manuali, sulla governance dei modelli, sulle modifiche del perimetro, su Scope 3, sulle assunzioni di scenario, sugli effetti finanziari, sugli obiettivi e sulle dichiarazioni pubbliche.

La redazione dovrebbe iniziare una volta che l'analisi di base è stabile, non dopo che ogni numero è definitivo. Utilizzare un'architettura del report basata sulle fondamenta di UK SRS S1 e sui quattro pilastri di UK SRS S2, quindi mantenere una matrice delle informative a livello di paragrafo che colleghi ogni requisito all'applicabilità, alla motivazione, al perimetro, al responsabile, al metodo, alle evidenze, al controllo, alla collocazione nella bozza, alla disposizione, al revisore e alla risultanza.

Predisporre innanzitutto le informative sulla base della preparazione, sull'entità, sul periodo, sulla materialità, sulla fonte e sulla collocazione.

Redigere la sezione sulla governance utilizzando mandati effettivi, flussi informativi, attività di challenge e decisioni, anziché biografie generiche del consiglio.

Collegare strategia, scenari, resilienza, attività di transizione, risorse ed effetti finanziari.

Spiegare i processi relativi a rischi e opportunità e la loro integrazione nella gestione complessiva dei rischi.

Presentare in modo coerente le definizioni delle metriche, i GHG, gli obiettivi, i progressi, le modifiche e le fonti di settore.

Mantenere giudizi, stime, disposizioni e formulazioni sulla conformità in documenti controllati.

Utilizzare riferimenti incrociati precisi esclusivamente a informazioni disponibili alle stesse condizioni e nello stesso momento.

Una verifica simulata dovrebbe richiedere evidenze anziché chiedere se il team si sente pronto. Selezionare le informative ad alto rischio e richiedere al preparatore di produrre la fonte, la metodologia, il calcolo, il perimetro, il responsabile, il riesame, la cronologia delle modifiche e l'approvazione entro un termine definito. La verifica dovrebbe esaminare sia le informazioni numeriche sia quelle narrative.

L’ultimo mese dovrebbe essere un processo di approvazione, non una fase di scoperta. I responsabili dei dati certificano la completezza e l’uso dei metodi; i revisori tecnici chiudono le risultanze a livello di requisito; la funzione finanza approva le informazioni connesse e gli effetti finanziari; la funzione legale e il segretario della società approvano lo status e le dichiarazioni relative al Regno Unito; l’internal audit o un revisore indipendente riferisce sulla preparazione dei controlli; la direzione fornisce attestazioni; il comitato per il controllo interno considera le questioni irrisolte; e il consiglio di amministrazione approva la relazione e la dichiarazione di conformità.

1. Bloccare la matrice finale delle informative e elencare ogni elemento aperto critico o ad alta priorità.

2. Completare le valutazioni degli eventi successivi e dei dati pervenuti in ritardo e approvare eventuali stime.

3. Confermare i riferimenti incrociati finali, le versioni dei documenti citati e l’accessibilità al momento della pubblicazione.

4. Ottenere dalla direzione attestazioni sulla completezza dei dati, sui metodi, sui giudizi, sulle limitazioni e sulle dichiarazioni pubbliche.

5. Fornire al comitato per il controllo interno e al consiglio di amministrazione l’analisi delle previsioni, delle risultanze irrisolte e della gerarchia delle dichiarazioni.

6. Approvare o restituire la relazione; non consentire che le scadenze di produzione trasformino un requisito irrisolto in un’omissione implicita.

7. Pubblicare contestualmente i documenti correlati, registrare i timestamp e archiviare il pacchetto completo.

8. Avviare il piano di interventi correttivi del ciclo successivo e aggiornare immediatamente i trigger dopo la pubblicazione.

Il gruppo utilizza i mesi 1-2 per definire la base di rendicontazione e mappare le informative esistenti. Nei mesi 2-4 aggiorna il registro dei rischi climatici e definisce gli scenari. Nei mesi 2-7 sviluppa Scope 3, mentre una prova a secco intermedia individua una categoria rilevante della fase d’uso e una lacuna nei dati. La funzione finanza avvia il lavoro sugli effetti finanziari nel mese 4 utilizzando i rischi e gli scenari aggiornati, anziché attendere le emissioni finali. Entro il mese 8, il gruppo ha approvato le definizioni delle metriche e degli obiettivi, e l’internal audit avvia i test sui controlli. La prima bozza completa viene assemblata nel mese 9; una revisione simulata delle evidenze nel mese 10 individua evidenze deboli sui confini degli obiettivi e sulla governance degli scenari; gli interventi correttivi si concludono prima dell’esame da parte del comitato per il controllo interno nel mese 11.

Il programma non sostiene che la rendicontazione NFSIS precedente sia equivalente a UK SRS S2. Riutilizza le evidenze relative a governance, rischi e scenari dopo la mappatura delle lacune; riconcilia l’energia e le emissioni SECR con il confine dei GHG previsto dagli UK SRS; e rinvia qualsiasi dichiarazione esplicita e senza riserve di conformità fino all’approvazione dell’analisi finale di Scope 3 e delle previsioni.

Avviare tempestivamente il lavoro sullo Scope 3 perché normalmente presenta la dipendenza dai dati più lunga. Iniziare dalle decisioni sui confini organizzativi e sui metodi di misurazione, quindi valutare tutte le 15 categorie e documentare la rilevanza, i metodi di calcolo, le fonti dei dati, le stime, le limitazioni e le azioni di miglioramento.