Häufige Fehler bei der ESRS-Berichterstattung: 25 Probleme, die Compliance und Prüfung beeinträchtigen

Technischer Status. Dieser Artikel verwendet die von der Kommission am 3. Juli 2026 angenommenen überarbeiteten ESRS als Zielstruktur der Anforderungen und berücksichtigt zugleich, dass die Änderungsdelegierte Verordnung bis zu ihrer Veröffentlichung im Amtsblatt noch nicht in Kraft war. Er stützt sich außerdem auf die Umsetzungsleitlinien von EFRAG aus dem Jahr 2023, soweit die Konzepte weiterhin nützlich sind; EFRAG erklärt, dass für die überarbeiteten ESRS 2026 noch keine Umsetzungsleitlinien herausgegeben worden waren. Die Durchsetzungsberichterstattung der ESMA aus dem Jahr 2025 wird als Nachweis beobachteter Schwächen in der Berichterstattung verwendet, nicht als vollständige Liste der Compliance-Anforderungen.

Lehrmaterial. Es ersetzt nicht den anwendbaren delegierten Rechtsakt, nationales Recht, Rechtsberatung, fachliches Ermessen oder eine Prüfungsschlussfolgerung.

Abbildung 1. Die 25 Fehler, gegliedert nach Anwendungsbereich, Wesentlichkeit, Angaben, Daten und Veröffentlichung. Originale Praxisgrafik der London Reporting Academy.

Symptom. Die Nachhaltigkeitserklärung übernimmt die Liste der Finanzkonsolidierung, ohne Auswirkungen auf einzelne Unternehmen, Zweigniederlassungen, Emittenten, Ausnahmen oder die Wertschöpfungskette zu prüfen.

Warum das wichtig ist. Ein technisch sorgfältig erstellter Bericht kann für das falsche Unternehmen erstellt worden sein oder Unternehmen auslassen, die für wesentliche Auswirkungen und Kennzahlen relevant sind.

Abhilfe. Erstellen Sie vor der Offenlegungsmatrix ein Memorandum zur rechtlichen Abgrenzung und Berichtsabgrenzung. Stimmen Sie rechtliche Unternehmen, Finanzkonsolidierung und kennzahlenspezifische Abgrenzungen ab.

Nachweis der Korrektur. Genehmigte Unternehmenskarte, rechtliche Schlussfolgerung, Abstimmung mit der Konsolidierung und Protokoll der Änderungen an den Abgrenzungen.

Symptom. Narrative Angaben und Kennzahlen beziehen sich nur auf konsolidierte Tochterunternehmen, während vor- und nachgelagerte Beziehungen fehlen.

Warum das wichtig ist. Wesentliche Auswirkungen, Risiken und Chancen können durch Produkte, Lieferanten, Kunden, Beschäftigte und Gemeinschaften außerhalb der konsolidierten Gruppe entstehen.

Abhilfe. Erstellen Sie eine Abgrenzungskarte, die das berichtende Unternehmen, die eigenen Tätigkeiten, die vorgelagerte Wertschöpfungskette, die nachgelagerte Wertschöpfungskette und kennzahlenspezifische Abgrenzungen unterscheidet.

Nachweis der Korrektur. Karte der Wertschöpfungskette, Bestandsaufnahme der Beziehungen, Begründung der Abgrenzung und Einschränkungen.

Symptom. Die Projektdatei enthält Anforderungen aus den ESRS 2023, Quick-Fix-Änderungen, dem Entwurf der vereinfachten ESRS und den überarbeiteten ESRS 2026, ohne eine kontrollierte Hierarchie.

Warum das wichtig ist. Im Bericht können aktuelle Anforderungen fehlen, abgelöste Datenpunkte beibehalten werden oder es kann die Einhaltung einer Quelle behauptet werden, die noch nicht rechtswirksam ist.

Abhilfe. Legen Sie die Rechtsquellen für den Berichtszeitraum verbindlich fest. Kennzeichnen Sie jede Quelle als geltendes Recht, angenommen – noch nicht rechtswirksam, Entwurf, Umsetzungshilfe oder interne Praxis.

Nachweis der Korrektur. Quellenregister, Schlussfolgerung zum Inkrafttretensdatum, kontrollierte Anforderungsmatrix und Änderungsprotokoll.

Symptom. Überarbeitete Standards, digitale Kennzeichnung, Sektorstandards oder Vorschläge für ESRS-40a werden als verpflichtend beschrieben, bevor der maßgebliche rechtliche Schritt abgeschlossen ist.

Warum das wichtig ist. Dies kann das Management irreführen, den Projektumfang ausweiten und zu einer unzutreffenden Compliance-Erklärung führen.

Abhilfe. Verwenden Sie in jedem Projekt- und Veröffentlichungsdokument sichtbare Statuskennzeichnungen: endgültig und rechtswirksam, endgültig, aber noch nicht rechtswirksam, angenommen und Veröffentlichung im Amtsblatt ausstehend, Konsultationsentwurf, Vorschlag oder Praxis.

Nachweis der Korrektur. Statushinweis, datierter Quellenverweis und Auslöser für die Aktualisierung.

Symptom. Im Bericht steht „in den Bericht des Mutterunternehmens aufgenommen“, aber es gibt keine Nachweise für Aufnahme, Prüfungssicherheit, Sprache, Links, Veröffentlichung oder Beschränkungen der Börsennotierung.

Warum das wichtig ist. Eine Tochtergesellschaft kann rechtlich verantwortlich bleiben, auch wenn ein Mutterunternehmen Nachhaltigkeitsinformationen veröffentlicht.

Abhilfe. Überführen Sie die Ausnahme in eine nach Bedingungen gegliederte Nachweis-Checkliste und führen Sie diese jährlich erneut durch.

Nachweis der Korrektur. Bericht des Mutterunternehmens, Bestätigungsvermerk, Aufnahmekarte, erforderliche Links, Ausnahmeerklärung und rechtliche Freigabe.

Symptom. Die Erklärung reproduziert eine vollständige Liste von Datenpunkten, einschließlich unwesentlicher Informationen, „nur um sicherzugehen“.

Warum das wichtig ist. Wichtige Informationen sind schwerer auffindbar, interne Inkonsistenzen nehmen zu und der Prüfungsaufwand steigt.

Abhilfe. Wenden Sie die ESRS-Filter für Wesentlichkeit und wesentliche Informationen an. Dokumentieren Sie, warum Informationen aufgenommen, weggelassen, als nicht anwendbar eingestuft oder freiwillig offengelegt werden.

Nachweis der Korrektur. Register der Datenpunktentscheidungen und Hinterfragung der wesentlichen Informationen durch die prüfende Person.

Symptom. Stakeholder bewerten Themen in einem Fragebogen, und aus den Durchschnittswerten wird die Wesentlichkeitsfolgerung abgeleitet.

Warum das wichtig ist. Einschätzungen von Stakeholdern sind Evidenzinputs, aber kein Ersatz für die Analyse der Schwere und Wahrscheinlichkeit von Auswirkungen, Abhängigkeiten und finanziellen Aspekten.

Abhilfe. Kombinieren Sie operative Nachweise, Due-Diligence, Beschwerden, Vorfälle, wissenschaftliche und branchenspezifische Inputs, Einschätzungen von Stakeholdern und Finanzanalysen.

Nachweis der Korrektur. Evidenzinventar, Bewertungsmethodik, qualitative Übersteuerungen und Genehmigung durch die Governance.

Symptom. Eine Matrix kombiniert externe Auswirkungen und finanzielle Effekte zu einer einzigen gewichteten Bewertung.

Warum das wichtig ist. Eine Auswirkung kann wesentlich sein, ohne dass ein finanzieller Effekt nachgewiesen ist, und ein Risiko kann finanziell wesentlich sein, ohne dass es dasselbe Profil externer Auswirkungen aufweist.

Abhilfe. Wenden Sie getrennte Prüfungen der Auswirkungswesentlichkeit und der finanziellen Wesentlichkeit an und führen Sie die Schlussfolgerungen anschließend auf Ebene der Nachhaltigkeitsangelegenheit zusammen.

Nachweis der Korrektur. Getrennte Bewertungsunterlagen und eine dokumentierte Aggregationsregel.

Symptom. Die Methodik schließt Lieferanten, Kunden oder die Produktnutzung aus, bis präzise Daten erhoben werden können.

Warum das wichtig ist. Das Fehlen von Primärdaten beweist nicht, dass Auswirkungen oder Risiken in der Wertschöpfungskette unwesentlich sind.

Abhilfe. Verwenden Sie angemessene und begründbar unterstützte Informationen, Screenings, Proxys, branchenspezifische Nachweise und Schätzungen; legen Sie Einschränkungen und Pläne zur Verbesserung offen.

Nachweis der Korrektur. Screening der Wertschöpfungskette, Quellenhierarchie, Schätzungsregister und Fahrplan zur Datenverbesserung.

Symptom. Derselbe Verhaltenskodex wird für Klima, Biodiversität, Arbeitskräfte, Gemeinschaften und Verbraucher angeführt, ohne Umfang oder Relevanz zu erläutern.

Warum das wichtig ist. Lesende können nicht erkennen, wie das berichtspflichtige Unternehmen mit der identifizierten wesentlichen IRO umgeht.

Abhilfe. Verknüpfen Sie jede Richtlinie mit der wesentlichen Angelegenheit, der betroffenen Bevölkerungsgruppe oder dem Umweltthema, dem Geltungsbereich, der verantwortlichen Person, der Genehmigung, den Verpflichtungen und dem Überwachungsprozess.

Nachweis der Korrektur. Genehmigte Richtlinie, Anwendbarkeitsübersicht, Governance-Nachweis und Querverweis zur Offenlegung.

Symptom. Schulungen, Sitzungen und Audits werden als Maßnahmen aufgeführt, aber der Bericht gibt nicht an, welche Auswirkung oder welches Risiko sie adressieren oder was sich verändert hat.

Warum das wichtig ist. Der Umfang von Aktivitäten ist kein Nachweis für die Wirksamkeit des Managements.

Abhilfe. Beschreiben Sie das beabsichtigte Ergebnis, die Abdeckung, die Ressourcen, den Umsetzungsstatus, den Zeithorizont und die Ergebnisindikatoren.

Nachweis der Korrektur. Maßnahmenplan, Nachweis der Budgetierung/Ressourcen, Umsetzungsnachweise und Überwachung der Ergebnisse.

Symptom. Der Bericht nennt „Emissionen um 30% reduzieren“ oder „Diversität verbessern“, ohne ein definiertes Basisjahr, einen Perimeter, eine Einheit oder ein Zieljahr.

Warum das wichtig ist. Fortschritte können nicht gemessen oder verglichen werden, und Änderungen des Umfangs können irreführende Aussagen über die Zielerreichung hervorbringen.

Abhilfe. Dokumentieren Sie die Definition der Kennzahl, das Basisjahr, die Abgrenzung, die Methodik, das Zielniveau, den Zeithorizont, Meilensteine, Annahmen und die Genehmigung.

Nachweis der Korrektur. Zielregister, Berechnung des Basisjahrs und Änderungsprotokoll.

Symptom. Der Bericht sagt, eine Richtlinie habe „Vorfälle verhindert“, weil eine Schulung abgeschlossen wurde oder ein Beschwerdemechanismus besteht.

Warum das wichtig ist. Aktivität und Verfügbarkeit belegen keine kausale Wirksamkeit.

Abhilfe. Verwenden Sie ausgewogene Formulierungen und Ergebnisnachweise. Unterscheiden Sie zwischen Umsetzung, Outputs, beobachteten Ergebnissen und kausalen Schlussfolgerungen.

Nachweis der Korrektur. Ergebnistrend, Evaluierungsmethode, Einschränkungen und Hinterfragung durch die prüfende Person.

Symptom. Jeder narrative Abschnitt stellt Fortschritte dar; Vorfälle, verfehlte Ziele, verzögerte Maßnahmen und Datenbeschränkungen fehlen.

Warum das wichtig ist. Die Erklärung vermittelt möglicherweise kein ausgewogenes oder faires Bild der Leistung und der Managementreaktion.

Abhilfe. Verlangen Sie von den für die Offenlegung Verantwortlichen, negative Entwicklungen, offene Maßnahmen, Einschränkungen und Korrekturschritte zu melden.

Nachweis der Korrektur. Problemregister, Analyse verfehlter Ziele und genehmigte ausgewogene Offenlegung.

Symptom. Die Berechnungsdatei enthält manuelle Prozentsätze oder Extrapolationen ohne Quelle, Begründung oder Sensitivität.

Warum das wichtig ist. Die Zahl kann nicht reproduziert oder hinterfragt werden und kann eine Lücke bei der Abgrenzung verdecken.

Abhilfe. Führen Sie ein Schätzungsregister, in dem Zweck, Population, Quellenhierarchie, Methode, Annahmen, berücksichtigte Alternativen, Unsicherheit und Verbesserungsplan erfasst werden.

Nachweis der Korrektur. Genehmigte Methodik, Eingabenachweise, Berechnung und Sensitivitäts-/Plausibilitätsprüfung.

Symptom. Ein Gruppengesamtwert kombiniert Daten aus Kalender- und Geschäftsjahren, Tonnen und Kilogramm oder beherrschte Unternehmen und ausgewählte Standorte.

Warum das wichtig ist. Die Kennzahl kann innerhalb jeder Quelle numerisch korrekt, als Aggregat jedoch ungültig sein.

Abhilfe. Setzen Sie ein Datenwörterbuch sowie eine automatisierte oder manuelle Validierung für Zeitraum, Einheit, Unternehmen und Skalierung durch.

Nachweis der Korrektur. Abstimmung, Datei zur Einheitenumrechnung, Ausnahmeprotokoll und Bestätigung durch die prüfende Person.

Symptom. Datenverantwortliche übermitteln Dateien, aber niemand bestätigt, dass alle erforderlichen Unternehmen, Standorte, Beschäftigten, Vorfälle oder Transaktionen enthalten sind.

Warum das wichtig ist. Die Vollständigkeit kann nicht nachgewiesen werden.

Abhilfe. Stimmen Sie die Quellpopulationen mit kontrollierten Stammdaten ab und erläutern Sie Ausschlüsse.

Nachweis der Korrektur. Abstimmung der Population von Unternehmen/Standorten/Beschäftigten und Vollständigkeitsbestätigung.

Symptom. Nachhaltigkeitsteams formulieren qualitative Aussagen zu finanziellen Auswirkungen, ohne sie mit Prognosen, Wertminderungen, Rückstellungen, Investitionsausgaben, Risikomodellen oder Managementinformationen zu verknüpfen.

Warum das wichtig ist. Die Nachhaltigkeitserklärung und der Finanzbericht können unterschiedliche Darstellungen desselben Risikos oder derselben Chance enthalten.

Abhilfe. Erstellen Sie eine IRO-Finanzbrücke mit gemeinsamen Annahmen, Zeithorizonten, einer verantwortlichen Person in der Finanzfunktion und einer Abstimmung mit dem Abschluss oder den Plänen.

Nachweis der Korrektur. Finanzvermerk, Modellauszüge, Annahmenvergleich und Prüfung der verbundenen Informationen.

Symptom. Emissionsfaktoren, organisatorische Abgrenzungen, Definitionen von Vorfällen oder Umfragemethoden ändern sich, aber der Bericht stellt den Trend als unmittelbar vergleichbar dar.

Warum das wichtig ist. Die Leistungsentwicklung kann eher die Methodik als eine zugrunde liegende Veränderung widerspiegeln.

Abhilfe. Wenden Sie eine Änderungskontrolle an, beurteilen Sie eine Neudarstellung, erläutern Sie die Vergleichbarkeit und bewahren Sie die vorherige Methode auf.

Nachweis der Korrektur. Änderungsantrag, Folgenanalyse, neudargestellte Vergleichsinformationen oder Hinweis auf die Einschränkung.

Symptom. Die Nachhaltigkeitserklärung verweist Lesende ohne genaue Fundstelle auf eine vollständige Richtlinie, Website oder einen Finanzbericht oder nimmt auf Informationen Bezug, die die Voraussetzungen für eine Bezugnahme nicht erfüllen.

Warum das wichtig ist. Die Offenlegung ist schwer auffindbar und möglicherweise nicht Bestandteil des kontrollierten Berichtspakets. ESMA stellte fest, dass die Voraussetzungen für eine Bezugnahme nicht immer eingehalten wurden.

Abhilfe. Erfassen Sie das genaue Dokument, den Abschnitt, die Seite, den Status und den Grund, aus dem die Bezugnahme zulässig ist. Testen Sie jeden Link in der finalen Datei.

Nachweis der Korrektur. Querverweiskarte, Test der finalen Seiten und archiviertes referenziertes Dokument.

Symptom. Eine Zeile wird als vollständig markiert, sobald eine Seitenzahl eingetragen ist, obwohl die Offenlegung allgemein oder nicht belegt ist.

Warum das wichtig ist. Die Fundstelle bestätigt die Navigation, nicht die inhaltliche Qualität oder die Evidenz.

Abhilfe. Trennen Sie die Felder für Fundstelle im Bericht, Anwendbarkeit, Evidenz, Reifegrad, Feststellung, Abhilfe, erneute Prüfung und abschließende Genehmigung.

Nachweis der Korrektur. Kontrollierte Matrix mit Prüfstatus und Evidenzlink.

Symptom. Der Prüfungsdienstleister sieht Methoden, Schätzungen und Abgrenzungen erstmals kurz vor der Veröffentlichung.

Warum es wichtig ist. Späte Feststellungen führen zu Überarbeitungen, fehlenden Nachweisen und ungeklärten Fragen zum Umfang.

Abhilfe. Den Prüfungsumfang, das Nachweisformat und besonders risikobehaftete Beurteilungen bereits während der Konzeption vereinbaren; vor Jahresende Probeläufe durchführen.

Nachweis der Korrektur. Vorab-Anforderungsliste für die Prüfung, Notizen zu den Durchgängen und Maßnahmenplan.

Symptom. Der Ersteller ändert den Text und markiert die Feststellung als geschlossen, ohne Überprüfung durch den Prüfer.

Warum es wichtig ist. Die Korrektur behebt möglicherweise nicht die Grundursache, und verknüpfte Angaben können weiterhin inkonsistent sein.

Abhilfe. Korrekturanachweise, eine unabhängige Nachprüfung und eine ausdrückliche Schlussfolgerung zum Abschluss verlangen.

Nachweis der Korrektur. Nachprüfungsprotokoll, Datum des Prüfers und Prüfung verknüpfter Feststellungen.

Symptom. Das Prüfungsteam, der Vorstand und der Web-Publisher prüfen unterschiedliche Dateien; Seitenverweise, Zahlen oder Quellversionen ändern sich nach der Genehmigung.

Warum es wichtig ist. Die veröffentlichte Erklärung ist möglicherweise nicht die genehmigte oder geprüfte Erklärung.

Abhilfe. Die endgültige Quelldatei sperren, eine Version zuweisen, eine Prüfsumme erstellen, Querverweise und Kennzahlen erneut prüfen, Genehmigungen dokumentieren und die veröffentlichte Ausgabe archivieren.

Nachweis der Korrektur. Register der endgültigen Datei, Prüfsumme, Genehmigungsnachweis, Veröffentlichungsnachweis und Vergleich nach der Veröffentlichung.

Abbildung 2. Eine Feststellung ist erst geschlossen, wenn Ursache, Korrektურachweis und unabhängige Nachprüfung vorliegen. Ursprüngliche Praxisgrafik der London Reporting Academy.

Kontext. Eine Unternehmensgruppe aus dem verarbeitenden Gewerbe verfügt sechs Wochen vor der Veröffentlichung über eine zu 90% vollständige Angabematrix. Eine Vorabprüfung wählt acht als abgeschlossen markierte Zeilen aus.

Feststellungen. Drei Angaben zu Strategien wiederholen unternehmensweite Verpflichtungen, nennen jedoch nicht die wesentlichen Auswirkungen, auf die sie sich beziehen. Ein Klimaziel schließt kürzlich erworbene Unternehmen ohne Erklärung aus. Eine Schätzung für Scope 3 verwendet einen Prozentsatz der Lieferantenabdeckung, der nicht belegt ist. Eine Biodiversitätsmaßnahme beschreibt eine Standorterhebung, nicht jedoch die Reaktion des Managements. Zwei Absätze zu finanziellen Auswirkungen verwenden Zeithorizonte, die nicht mit dem Risikoregister übereinstimmen.

Korrektur. Die Gruppe fügt keine zusätzlichen Ausführungen hinzu. Sie repariert die Kontrollkette: Zuordnung von Strategien zu IRO, Genehmigung der Abgrenzung, Schätzungsregister, Maßnahmeziele und Abstimmung mit dem Finanzbereich. Die Felder der Angabematrix werden so geändert, dass „Berichtsstelle“ und „genehmigt“ getrennt sind.

Ergebnis. Der überarbeitete Bericht ist kürzer, aber spezifischer. Die acht Zeilen werden erst nach einer unabhängigen Nachprüfung geschlossen. Die Übung zeigt, warum das Ausfüllen einer Checkliste nicht dasselbe ist wie Berichtsbereitschaft.

Mythos: „Mehr Informationen zu berichten ist unter ESRS immer sicherer.“

Realität: Die Berichterstattung nach ESRS erfordert wesentliche, relevante, getreue und verständliche Informationen. Die Berichterstattung über jeden möglichen Datenpunkt kann wesentliche Sachverhalte verdecken, Widersprüche erzeugen und Kontrollen schwächen. Ein vertretbarer Bericht verwendet einen dokumentierten Prozess zur Wesentlichkeitsbestimmung und zu wesentlichen Informationen und bewahrt zugleich Nachweise für Entscheidungen über Aufnahme und Auslassung auf.

Wesentliche Zusammenhänge

Überarbeiteter ESRS 1 – faire Darstellung, doppelte Wesentlichkeit, wesentliche Informationen, Wertschöpfungskette, Schätzungen und Darstellung.

Überarbeiteter ESRS 2 – Grundlagen der Aufstellung, Governance, Strategie, IRO-Prozess und allgemeine Anforderungen an Richtlinien, Maßnahmen, Kennzahlen und Ziele.

Thematische ESRS – themenspezifische Richtlinien, Maßnahmen, Ziele, Kennzahlen und finanzielle Auswirkungen.

Durchsetzungsprioritäten der ESMA und Durchsetzungsbericht 2025 – festgestellte Fragen zu Wesentlichkeit, Struktur, Einbeziehung und Verknüpfung.

Nächste praktische Materialien

ESRS-Lückenanalyse: So vergleichen Sie Ihren aktuellen Bericht mit den überarbeiteten Anforderungen.

ESRS-Daten-Governance und interne Kontrollen: Von Datenpunktverantwortlichen zu Prüfungsnachweisen.

Bereitschaft für die Prüfung mit begrenzter Sicherheit nach ESRS: Nachweise, Kontrollen und häufige Feststellungen.

ESRS-Compliance-Checkliste und kostenlose Offenlegungsmatrix: Was vor der Veröffentlichung abzuschließen ist.