IFRS S2 GHG-wijzigingen 2025: wat is er gewijzigd en hoe bereidt u zich voor op 2027

De wijzigingen spelen in op implementatieproblemen in een beperkt maar operationeel belangrijk onderdeel van IFRS S2. Ze verminderen niet de noodzaak van volledige, op beleggers gerichte GHG-informatie. In plaats daarvan verduidelijken ze hoe groepen verplichte lokale methoden en GWP-waarden kunnen gebruiken, creëren ze een beter werkbare afbakening van categorie 15 voor financiële activiteiten en verbeteren ze de transparantie van de presentatie en classificatie van gefinancierde emissies.

Het voornaamste implementatierisico is dat de wijzigingen uitsluitend als redactionele formuleringen worden behandeld. Verschillende wijzigingen hebben gevolgen voor het datamodel: een entiteit kan velden voor methode en GWP per groepsonderdeel nodig hebben, een register van uitgesloten derivaten en financiële activiteiten, een totaal voor categorie 15 en een subtotaal voor gefinancierde emissies, afzonderlijke classificatiesystemen voor verschillende bedrijfsonderdelen en markeringen voor het restatement van vergelijkende cijfers. Deze wijzigingen zijn moeilijk betrouwbaar toe te voegen in de laatste redactionele fase.

Figuur 1. IFRS S2 GHG-wijzigingen 2025: implementatieroute naar 2027. Leervisual van London Reporting Academy.

De gewijzigde formulering maakt duidelijk dat een jurisdictieautoriteit of beurs voor slechts een deel van een entiteit een andere methode voor de meting van broeikasgassen kan voorschrijven. De entiteit kan die methode gebruiken voor het betrokken deel zolang de verplichting van toepassing is. Dit is met name relevant voor multinationale groepen waarin een dochteronderneming of beursnoteringssegment een wettelijke emissiemethode moet volgen die afwijkt van het GHG Protocol.

De vrijstelling moet worden geïmplementeerd als een beheerst overlay. Zij staat het management niet toe om een voorkeursalternatief te kiezen enkel omdat dit eenvoudiger is en neemt evenmin de verplichting weg om Scope 1, Scope 2 en Scope 3 voor de entiteit als geheel te rapporteren. Voor elke alternatieve methode vereist IFRS S2 dat de methode, de meetbenadering en de redenen worden toegelicht.

De wijzigingen voegen een overeenkomstige vrijstelling toe wanneer een jurisdictieautoriteit of beurs voor beursnotering GWP-waarden voorschrijft die afwijken van de waarden die anders door IFRS S2 worden vereist. De vrijstelling is beperkt tot de gehele entiteit of het betrokken deel daarvan. Het datamodel moet daarom onderscheid maken tussen de methode die wordt gebruikt om de activiteit te kwantificeren en de GWP-basis die wordt gebruikt om gassen om te rekenen naar CO2e.

De nieuwe alinea 29A staat een entiteit toe om de meting en openbaarmaking van Scope 3-categorie 15 te beperken tot gefinancierde emissies. De gewijzigde tekst benoemt leningen, projectfinanciering, obligaties, aandeleninvesteringen en niet-opgenomen leningstoezeggingen als relevante kredietverlenings- en investeringsactiviteiten, en behandelt activa onder beheer voor vermogensbeheerders. Derivaten kunnen van de maatstaf voor gefinancierde emissies worden uitgesloten.

Voor deze keuze is formeel beleid inzake afbakening nodig. Daarin moet worden vastgesteld wat de entiteit als gefinancierde emissies beschouwt, hoe zij derivaten definieert, welke andere financiële activiteiten worden uitgesloten en hoe die beslissingen worden toegepast op juridische entiteiten en bedrijfsonderdelen. Het beleid moet niet worden verward met de afzonderlijke sectorspecifieke openbaarmakingen van gefinancierde emissies voor vermogensbeheer, commercieel bankieren en verzekeringen.

Wanneer categorie 15 in de Scope 3-maatstaf is opgenomen, vereist alinea 29C het totale aantal broeikasgasemissies van categorie 15 en het subtotaal van gefinancierde emissies binnen dat totaal. Dit is ook van belang wanneer de twee getallen identiek zijn: de structuur maakt de relatie zichtbaar en ondersteunt digitale tagging, aansluiting en beoordeling.

Voor commerciële banken en verzekeraars verfijnen de wijzigingen de grondslag voor het kiezen van een industrieclassificatiesysteem. Het systeem moet gebruikers in staat stellen de blootstelling van de entiteit aan transitierisico per bedrijfstak te begrijpen. Als meerdere systemen even nuttig zouden zijn, krijgt een veelgebruikt systeem voorrang. De entiteit identificeert het systeem en legt uit waarom het is geselecteerd. Bank- en verzekeringsactiviteiten binnen één groep kunnen verschillende systemen gebruiken als dat het openbaarmakingsdoel beter dient.

Hierdoor verandert de controlevraag van “Welke code is het gemakkelijkst te extraheren?” in “Welke classificatie legt de concentratie van het transitierisico het best uit?” Het implementatieregister moet het classificatiesysteem, de versie, de koppeling van tegenpartijen of uitgevende instellingen, overrides, niet-geclassificeerde saldi en de onderbouwing per bedrijfslijn bewaren.

De wijzigingen zijn van toepassing op jaarlijkse verslagperioden die beginnen op of na 1 January 2027. Eerdere toepassing is toegestaan en de entiteit maakt bekend dat zij de wijzigingen eerder heeft toegepast. Een besluit om de wijzigingen eerder toe te passen moet als één pakket worden genomen: selectieve toepassing van alleen handige onderdelen kan leiden tot intern inconsistente openbaarmakingen.

Voor een entiteit die IFRS S2 eerder heeft toegepast, vereisen de gewijzigde overgangsbepalingen dat de voorafgaande vergelijkende periode wordt aangepast voor gespecificeerde effecten, tenzij dit niet praktisch uitvoerbaar is. Die effecten omvatten wijzigingen die verband houden met de meetmethode en GWP-vrijstellingen, het totaal van Categorie 15 en het subtotaal van gefinancierde emissies, en het industrieclassificatiesysteem. De conclusie dat iets niet praktisch uitvoerbaar is, zou specifiek, onderbouwd en goedgekeurd moeten zijn; deze zou niet als een generiek label voor een datatekort moeten worden gebruikt.

Context. Northbridge Banking Group past IFRS S2 sinds 2025 vrijwillig toe. Het rechtsgebied van vestiging vereist een nationale GHG-methode voor één gereguleerde bank, terwijl de rest van de groep het GHG Protocol gebruikt. De groep nam eerder verschillende gefaciliteerde activiteiten en aan derivaten gerelateerde activiteiten op in Categorie 15 en gebruikte een sectorspecifieke classificatie die voor kredietrisico was ontwikkeld.

Besluit. Voor de jaarperiode 2026 kiest het management voor vervroegde toepassing van de wijzigingen van december 2025. Het brengt de nationale methode en de vereiste GWP-waarden uitsluitend voor de gereguleerde bank in kaart, beperkt Categorie 15 tot gefinancierde emissies, documenteert derivaten met behulp van zijn taxonomie voor financiële instrumenten, sluit gespecificeerde gefaciliteerde activiteiten uit van de maatstaf voor gefinancierde emissies en neemt een algemeen gebruikt sectorsysteem over dat de blootstelling aan transitierisico beter toelicht.

Effect op vergelijkende cijfers. Het team herberekent de vergelijkende cijfers voor 2025 voor het totaal van Categorie 15, het subtotaal van gefinancierde emissies en de uitsplitsing van de classificatie. Het kan de aanpassingen van de methode en de GWP-waarden voor de meeste entiteiten reproduceren, maar voor één verworven portefeuille ontbreekt voldoende historie van instrumenten. Het team beoordeelt of retrospectieve aanpassing voor dat specifieke element onuitvoerbaar is, documenteert het bewijs en stelt een nauwkeurige beperking op in plaats van te verklaren dat de volledige vergelijkende informatie niet beschikbaar is.

Context. Illustratieve bestaande rapporterende entiteit die IFRS S2 toepast en de wijzigingen van december 2025 vervroegd toepast.

Waarom de formulering nuttig is

Benodigd bewijs

Goedkeuring van de governance voor vervroegde toepassing en registratie van de bronversie.

Matrix van de juridische grondslag voor methode en GWP per onderdeel van de groep.

Beleid voor de afbakening van Categorie 15, taxonomie voor derivaten en register van uitgesloten activiteiten.

Afstemming van Scope 3, Categorie 15 en gefinancierde emissies.

Memo over de keuze van de sectorclassificatie en beheersingsmaatregelen voor de mapping.

Werkboek voor herberekening van vergelijkende cijfers en specifiek bewijs van onuitvoerbaarheid.

Goedkeuring van de beoordeling van de toelichting en de digitale tagging.

Praktisch gevolg. Financiële instellingen moeten nog steeds een volledige beoordeling van Scope 3 uitvoeren, een gecontroleerde afbakening van categorie 15 hanteren, gegevens per activaklasse en bedrijfstak gebruiken, informatie over dekking en uitsluitingen verschaffen en een plan voor vergelijkende informatie opstellen.

De wijzigingen stellen 1 January 2027 vast als datum van inwerkingtreding van IFRS S2, waarbij vervroegde toepassing is toegestaan, maar stellen geen lokale data van invoering vast. Elke entiteit moet de datum van de wijziging onderscheiden van de datum en het transitiepad in het bindende jurisdictie-instrument.

Voorvereiste: GHG Protocol en IFRS S2: Organisatorische grenzen, methoden en vereiste toelichtingen

Implementatie van Scope 2: Toelichting over Scope 2 volgens IFRS S2: locatiegebaseerde emissies en contractuele instrumenten

Implementatie van Scope 3: Scope 3 volgens IFRS S2: hoe alle 15 categorieën te beoordelen en de datakwaliteit te verbeteren

Implementatie voor de financiële sector: Categorie 15 en gefinancierde emissies volgens IFRS S2: wat financiële instellingen moeten rapporteren