UK SRS S2 Emisiones financiadas y el párrafo B59A: qué deben explicar las entidades financieras

Material educativo para profesionales. Los ejemplos ilustrativos y la redacción requieren adaptación y revisión técnica.

Las instituciones financieras suelen cerrar sus estados financieros antes de que estén disponibles los datos completos de emisiones de prestatarios o entidades participadas correspondientes al mismo periodo. Los saldos de exposición pueden estar actualizados, mientras que los datos de emisiones, ingresos o valor de empresa de las contrapartes pueden presentar un desfase de un año o más. La consulta del Reino Unido reconoció que utilizar un balance de un periodo anterior u otros datos de entrada desfasados aún puede producir información de series temporales útil para la toma de decisiones, pero también puede debilitar la conectividad y ocultar cambios recientes en la exposición al riesgo, a menos que se explique el momento al que corresponden los datos.

Por tanto, el Gobierno del Reino Unido añadió el párrafo B59A a UK SRS S2. No forma parte de IFRS S2. El párrafo establece un mecanismo específico de transparencia para una entidad que determina que resulta impracticable estimar de forma fiable las emisiones financiadas correspondientes al mismo periodo sobre el que se informa que los estados financieros relacionados. No sustituye sin más las revelaciones de B61, B62 o B63 por una frase que indique que los datos no están disponibles.

El flujo de decisión de B59A comienza con esfuerzos razonables para producir información del mismo periodo y, a continuación, separa una revelación normal sobre emisiones financiadas de la explicación de tres partes de B59A.

Un desfase de un año en los datos de emisiones de las contrapartes no hace automáticamente impracticable estimar las emisiones financiadas correspondientes al mismo periodo. UK SRS S2 ya reconoce que la información sobre el Alcance 3 puede incluir estimaciones y datos de periodos diferentes. Los párrafos B40-B56 exigen que la entidad aplique su juicio y dé prioridad a los datos disponibles de mayor calidad. Por tanto, la institución debería comprobar si puede producirse una estimación del periodo corriente utilizando una combinación controlada de datos actuales de exposición, los datos más recientes de las contrapartes, datos proxy y ajustes por cambios significativos.

La impracticabilidad solo se alcanza cuando la entidad no puede aplicar el requisito después de haber realizado cada esfuerzo razonable. Un equipo no debería calificar un cálculo de impracticable simplemente porque no están disponibles los datos primarios preferidos, se ha retrasado un flujo de datos de un proveedor, una cartera es grande o el cálculo exigiría realizar estimaciones. Esas circunstancias afectan al método y a la incertidumbre; no impiden necesariamente realizar una estimación fiable.

La respuesta del Gobierno contempló específicamente la práctica del sector de utilizar un balance de situación del periodo anterior cuando la estimación del periodo actual resulta impracticable. El párrafo B59A es más amplio: exige revelar el enfoque de medición, los datos de entrada y las hipótesis utilizados para cualquier información comunicada. Una institución podría, por ejemplo, combinar las emisiones de las contrapartes del año anterior con una población de exposiciones del año anterior, utilizar las emisiones del año anterior con exposiciones del periodo actual, o utilizar una estimación controlada para parte de la cartera y una población desfasada para el resto.

Cada opción tiene consecuencias informativas diferentes. Una población de exposiciones del año anterior puede preservar la coherencia interna entre las exposiciones y las emisiones, pero puede no reflejar las decisiones de concesión de préstamos actuales. Las exposiciones actuales con emisiones desfasadas pueden mostrar mejor la cartera actual, pero el denominador de atribución y el perfil de la contraparte pueden corresponder a un periodo diferente. Un enfoque mixto puede mejorar la cobertura, pero aumenta el riesgo de modelización y agregación. El informe debería indicar a los usuarios qué enfoque se utilizó y por qué sigue siendo útil.

Indique la fecha de presentación de información o el periodo medio utilizado para la exposición financiada, los compromisos no dispuestos y los AUM.

Indique los periodos representados por las emisiones de Alcance 1, Alcance 2 y Alcance 3 de las contrapartes y por los denominadores de atribución.

Explique si la institución utiliza una medida de exposición en un momento determinado, un promedio del periodo u otra medida de exposición, y por qué.

Describa los acontecimientos significativos entre la fecha de los datos de la contraparte y la fecha de presentación de información de la institución que fueron evaluados o ajustados.

Explique cómo se incorporan al cálculo las adquisiciones, enajenaciones, refinanciaciones, reembolsos, flujos de fondos y cambios en los mandatos.

Identifique la proporción de la cartera que utiliza datos de entrada primarios, secundarios, indirectos, modelizados y verificados.

Describa los cambios metodológicos e indique si se revisó la información comparativa o por qué la revisión resultó impracticable o inmaterial.

B59A se sitúa después de B59 y antes de B60. Por lo tanto, tiene que leerse junto con los requisitos específicos de la actividad, no como un régimen de información separado. Si un banco informa de un número de emisiones financiadas con desfase temporal, aun así debería explicar las industrias y clases de activos representadas, la cobertura de la exposición bruta, las exclusiones y el método de asignación en la medida en que se informe de esa información. El mismo principio se aplica a la cobertura de AUM de los gestores de activos y a la exposición bruta de las aseguradoras.

El informe debería distinguir qué está plenamente alineado con el periodo financiero actual, qué utiliza un periodo de datos diferente y qué no se informa. Un solo párrafo narrativo rara vez puede hacer esto adecuadamente para una gran institución financiera. Una tabla controlada de periodos y cobertura suele ser más clara.

El párrafo C4 establece que una entidad que aplica UK SRS S2 no está obligada a revelar las emisiones de Scope 3, incluida la información adicional sobre emisiones financiadas para la gestión de activos, la banca comercial y los seguros. A diferencia de IFRS S2, la propia norma del Reino Unido no limita esa dispensa al primer periodo anual de presentación de información; la legislación o las normas regulatorias futuras pueden determinar su disponibilidad conforme al párrafo C6. El párrafo 73A de UK SRS S1 exige que el uso de C4 se revele junto con la declaración de cumplimiento de UK SRS S2.

B59A, por el contrario, se utiliza cuando la entidad está presentando información sobre emisiones financiadas, pero no puede estimarla de forma fiable para el mismo periodo. Exige indicar el motivo, el enfoque de medición alternativo y el plan. Los dos mecanismos no deben combinarse. Un informe que diga 'utilizamos la dispensa de B59A' es técnicamente impreciso porque B59A no está redactado como la exención más amplia de C4 respecto a la divulgación de Scope 3.

Una mera declaración de que las emisiones financiadas no están disponibles no cumple los tres componentes de B59A. También omite proporcionar la transparencia de medición exigida por el párrafo 29(a)(iii) para los métodos, datos de entrada y supuestos de Scope 3, y puede ocultar la conexión entre la cartera divulgada, los estados financieros relacionados y la narrativa de la institución sobre los riesgos climáticos. Los principios más amplios de presentación razonable y materialidad de UK SRS S1 refuerzan la necesidad de una explicación completa cuando la información faltante podría influir en los usuarios.

La institución también debe evitar presentar un pequeño subconjunto reportado como si representara la cartera completa. Si la cifra cubre únicamente acciones cotizadas o únicamente grandes prestatarios corporativos, deben indicarse explícitamente la cobertura de AUM o de la exposición bruta y los tipos de activos excluidos. B59A no subsana la omisión de una población no divulgada.

1. Mapear los resultados requeridos de B61, B62-B62A o B63-B63A y las fechas de presentación de informes de sus datos subyacentes.

2. Clasificar cada dato de entrada por fuente, período, condición de primario/secundario, verificación y fecha prevista de disponibilidad.

3. Intentar una estimación para el mismo período utilizando la jerarquía aprobada de datos de Scope 3 y documentar las alternativas consideradas.

4. Evaluar si alguna imposibilidad restante cumple el umbral de «impracticable después de todo esfuerzo razonable», en lugar de responder a una preferencia de conveniencia o coste.

5. Seleccionar y documentar el enfoque de medición alternativo para la información que se presentará.

6. Preparar una conciliación entre períodos y una evaluación de acontecimientos significativos que explique qué podría no reflejar el desfase.

7. Aprobar un plan de reparación con plazo definido, que incluya sistemas, datos, responsable, presupuesto e hitos.

8. Redactar la explicación de B59A junto con las tablas de cobertura, la metodología y las notas sobre cumplimiento/exención, de modo que la exposición sea internamente coherente.

9. Realizar una solicitud de evidencias de aseguramiento en seco o de auditoría interna antes de la aprobación final.

La redacción identifica las carteras afectadas, el motivo, los períodos y métodos utilizados, la evaluación de acontecimientos intermedios y un plan fechado. Aun así, necesitaría las tablas de cobertura de B62 o B63 que la acompañan, la metodología exacta y la evidencia. No debería copiarse cuando la entidad no haya agotado realmente las opciones razonables de estimación.

Ruta de la categoría 15: confirmar el límite 29A-29C antes de diseñar la explicación de B59A.

Ruta bancaria: integrar los controles sobre la sincronización de los datos en la arquitectura de exposición bruta y clasificación.

Ruta de seguros: distinguir las emisiones financiadas de la cartera de inversiones de las métricas de suscripción.

Ruta de gestión de activos: alinear la población de AUM, los datos de productos y los calendarios de presentación de información a los clientes.